Фрактальный анализ рынка и лучшие сигналы по нему

Принято считать, что прогнозирование поведение активов на финансовом рынке состоит, грубо говоря, из двух категорий – фундаментальный и технический анализ. Фундаментальный, то есть анализ по экономическим новостям и событиями, действительно значительно отличается от других методов, так как не учитывает структуры рынка и характера его движения. Он направлен, скорее, на краткосрочную торговлю, которая осуществляется прямо в момент выхода показателей какой-либо страны. Здесь главную роль играет потенциал будущего движения, ведь чем больше импульс, тем больше сможет заработать трейдер. Стратегии торговли на новостях схожи между собой, чаще всего выставляются отложенные ордера в обе стороны, а основная разница в расстоянии от текущей цены. Технический анализ более разнообразен, к нему можно отнести любое прогнозирование, в основу которого ложится применение любых инструментов и индикаторов, которых в свою очередь великое множество. На самом деле, теханализ настолько многогранен, что было бы правильно разделить его еще на несколько видов. Самыми часто используемыми и эффективными из них являются: свечной анализ, волновой анализ Эллиота и фрактальный анализ.

Что такое фрактальный анализ?

«Фрактал» – термин, давно применимый в математике и не только, обозначает некую структуру, которая аналогична на всех уровнях. Казалось бы, это максимально точное описание характера рынка, ведь любое его движение можно «разложить» на более младшем таймфрейме и как раз увидеть нечто подобное. Фрактальная теория рынка, которая стала известна благодаря Биллу Уильямсу, основывалась на предположении, что прошлые значения напрямую влияют на будущее поведение актива. Цена зависима от начальных условий и в целом всегда стремится к среднему значению. Это предположение только подтверждает влияние сильных уровней, потому как цене не свойственны экстремальные минимальные или максимальные значения.
График любого актива, не важно, что это – валютная пара, акция или металл – это постоянное колебание цены в ту и в другую сторону. В зависимости от текущей волатильности, это движение может быть большего или меньшего диапазона, но его суть одна. Все графики идентичны, вне зависимости от таймфрейма и торгового инструмента. Безусловно, направление движения, угол наклона тренда и прочие свойства всегда будут разниться, но особенность в другом. Если взять вслепую несколько разных графиков, определить временной интервал и, тем более, актив, которому он принадлежит, будет невозможно. Более того, трейдер, торгующий 10 лет на одной валютной паре, сможет, максимум, высказать предположение, что это она.

Какую же форму имеет фрактальный характер финансового (и фондового) рынка? Разумеется, волны. Все бесконечное движение графика состоит из больших и малых волн, которые образуются вследствие формирования трендов и коррекций внутри них. Это свойство детально разбирает Эллиот в своем волновом анализе.

Каждая большая волна, если разобрать ее детально, представляет собой несколько меньших по размеру волн, что и является той самой фрактальной структурой.

Фрактальный анализ рынка Форекс и торговые сигналы

Билл Уильямс, известнейший трейдер и автор книг по методикам торговли на финансовых рынках, вывел несколько свечных моделей, которые, по его мнению, представляют собой фракталы. По его словам, существует два основных вида паттернов, которые могут расцениваться как сигнал на покупку и на продажу. Это ценовая модель, состоящая из пяти свечей, которые формируются в определенной последовательности.

Формация слева образована из пяти баров, центральный (третий) из которых как бы сигнализирует трейдеру о дальнейшем направлении тренда. Он имеет сравнительно небольшое тело, а его экстремум – это самый минимум цены за выбранный период. Предшествуют ему две японских свечи довольно крупного размера, что является признаком большой заинтересованности продавцов. После третьего бара образуется небольшой откат, который так же состоит из двух свечей, теперь медвежьих. По величине они заметно меньше, чем предыдущие, «трендовые».
Вторая модель (справа) является противоположностью, но формируется по такой же структуре. Так как этот фрактал считается бычьим сигналом, начинается он с двух восходящих свечей, тела которых большого размера. Третий бар, такой же, как и в медвежьей модели, имеет маленькое тело, но обновляет локальный максимум. Незначительная коррекция из двух нисходящих свечей, которые меньше первых двух, завершает данный паттерн.
Как и любой объект свечного анализа, фракталы на покупку и на продажу обязательно должны сформироваться полностью. Только после того, как модель образует пять свечей с соответствующими параметрами, можно говорить об истинном сигнале в ту или другую сторону. Особенно внимательным стоит быть, потому что на рынке часто возникают ложные фракталы, неправильна интерпретация которых, безусловно, ни к чему хорошему не приведет.

Фрактальный анализ. Пример сделки на покупку

Допустим, бычья модель из пяти свечей была сформирована. В какой именно момент стоит входить в рынок?
Свечной анализ – довольно интересный метод прогнозирования и может быть использован очень эффективно, но для начала нужно понять его принципы. Любое движение состоит из огромнейшего числа баров, которые то и дело складываются в некие комбинации. Но все же, нельзя просто так найти формацию (или что еще хуже нечто на нее похожее) и открыть сделку, не проведя предварительного и более полноценного анализа. Где стоит искать фракталы на покупку, чтобы следовать им? Однозначно, не на боковиках и не в ситуациях рыночной неопределенности. Свечной паттерн – это не то, что заставляет двигаться рынок в определенную сторону. Он уже возникает на «подготовленной» почве, в ситуации с покупкой, это должен быть уже зарождающийся восходящий тренд или даже тот, который уже некоторое время преобладает на рынке. Если инвестор заметил, что график стремится вверх, а максимумы цены постоянно обновляются, это говорит о том, что можно начать «искать» фрактал на покупку. Для удобства можно провести линию поддержки.

По прошествии некоторого времени на графике вырисовывается интересующая трейдера модель из пяти свечей, которая по фрактальному анализу информирует его о том, что стоит задуматься о сделке на buy. Именно задуматься, так как одного паттерна пока недостаточно для входа в рынок. Максимум, образованный ценовой моделью, стал своеобразной линией сопротивления. Ее стоит нанести на график в виде горизонтальной линии – уровня. Если сил покупателей хватит для того, чтобы эту линию пробить вверх и продолжить движение, значит, фрактал истинный. Открываться на покупку стоит лишь на пробитии линии сопротивления. Это можно сделать как по текущей цене, так и отложенным ордером, что, зачастую, удобнее. Сделка buy-stop над уровнем, чуть выше на несколько пунктов, чтобы оставить зазор для спреда, не будет отнимать много времени и заставлять трейдера сидеть у монитора. На рисунке сложилась несколько неординарная ситуация, так как цена, которая после пробития должна была устремиться вверх, совершила откат. Но все же, дальше она вернулась к предполагаемому направлению.

В реальности, нахождение восходящего паттерна на бычьем тренде еще совсем не говорит о том, что покупатели заинтересованы в дальнейшем продавливании цены. Вполне возможна ситуация на рынке, когда свечная модель формируется на пике тенденции, которая вместо того, чтобы продолжиться, практически сразу затухает. А такой паттерн не несет фактически никакой ценности для трейдера. Это ложный сигнал и отработан он не будет. Начинается его образование так же, как и в предыдущем случае. На графике валютной пары очевидно наличие восходящего тренда. На текущем пике появляется свечная комбинация, которая воспринимается трейдером как бычий фрактал. Для выявления точки, где будет выставлен отложенный ордер на покупку, проводится горизонтальная линия сопротивления.

Но вместо того чтобы пробить этот уровень и двинуться дальше, цена откатывается все ниже и ниже. Далее и вовсе образуется нисходящий тренд. Так как отложенная сделка так и не открылась, ее нужно удалить. Причем, не стоит с этим затягивать. Как только цена, очевидно, направляется в другую сторону и пробивает уже линию поддержки бывшего бычьего тренда, ее можно сразу закрывать.

Сигналы сделок на продажу

Если бычий тренд после появления ложного фрактала на покупку сломался и скорректировался на нисходящий, можно начинать искать на нем паттерн на продажу. Линия поддержки здесь будет проходить по максимумам. Если была сформирована пяти-свечная модель, сигнализирующая об интересе продавцов, трейдер проводит по «низам» линию сопротивления. Аналогично торговле на покупку, на небольшом отдалении от уровня в несколько пунктов будет установлен отложенный ордер. Но здесь, конечно же, он будет фокусироваться не выше линии сопротивления, а чуть ниже. Когда цена достигнет этой позиции, будет открыта сделка на продажу. Чтобы вовремя зафиксировать прибыль по сделке, стоит провести полноценный технический анализ, прибегнув в работе любого качественного индикатора, который поможет определить начавшийся разворот. В этом случае из позиции можно будет выйти вручную. С другой стороны, можно установить трейлинг-стоп на расстояние от 20 пунктов. Пока цена идет в том же направлении, он будет перетаскивать стоп-лосс в безубыток и автоматически закроет ордер, как только цена начнет разворачиваться.
Если же после появление паттерна не произошло пробития линии сопротивления и тренд не был продолжен, значит, фрактал был ложным. Как только трейдер это определил, он должен сразу удалить отложенный ордер и анализировать рынок дальше.
Трейдер, который имеет продолжительный опыт работы на рынке, осознает, что в реальности редко встречаются идеальные модели. Часто паттерны и фракталы выглядят несколько иначе, пропорции японских свечей не всегда соблюдаются так четко. Главное при этом придерживаться базовых правил. Их четкое использование и добавление на график дополнительных инструментов с подходящими настройками повысит эффективность торговли и поможет счету расти.

• Share on Facebook